Ипотечное кредитование. Часть 2

1 2

---

2.2 Анализ ипотечного кредитования в банках России

2018 год, безусловно, следует признать драйвером рынка ипотеки. По данным Банка России, в прошедшем году банками было выдано 1,5 млн кредитов на сумму более 3 трлн рублей. Это в 1,5 раза больше уровня 2017 года и вдвое больше показателей 2015—2016 годов. Достижению этих рекордов способствовала успешная и стабильная работа крупнейших участников ипотечного рынка. Рассмотрим том-20 банков по объему и количество ипотечных кредитов в 2018 году (табл. 2.3 и 2.4). Таблица 2.3 Топ-20 банков по объему ипотечных кредитов, предоставленных в 2018 году ^[1] По итогам года лидером и по объему и по количеству выданных кредитов стал Сбербанк России. Также в топ-3 по этим параметрам входят банк ВТБ и Банк ДОМ.РФ. Приросту рынка как в денежном, так и в количественном выражении способствовал рост процента одобрения поданных заявок в банках-участниках. Он увеличился с 35% по итогам первых шести месяцев до 67%по итогам года.     Таблица 2.4 Топ-20 банков по количеству ипотечных кредитов, предоставленных 2018 году ^[1] Драйвером развития рынка в 2018 году стали сделки с готовым жильем: их показатели превышают выдачи на покупку «первички» более, чем в два раза как в денежном, так и в количественном выражении. Именно на «вторичку» пришлось более 60% заявок. Вызвано это, тем, что процентные ставки на первичном и вторичном рынке практически сравнялись (средняя ставка по кредитам на «первичку» составила 8,9%годовых, а на «вторичку» – 9,7%годовых) и различий в минимальном первоначальном взносе практически нет. При этом рост цен на первичном рынке, и его усиление в дальнейшем в связи с переходом застройщиков на проектное финансирование будут поддерживать сложившуюся на рынке тенденцию. 

ГЛАВА 3. ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ИПОТЕЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ В РОССИИ

3.1 Проблемы ипотечного кредитования в России и пути их решения

Ипотека не так давно пришла на отечественный рынок, однако уже завоевала большую популярность у тех, кто планируют приобрести в собственность недвижимость, однако не имеют достаточного количества собственных средств. В то же время преждевременно говорить о том, что вопрос об обеспечении граждан жильем решен. Нельзя отрицать, что имеют место определенные проблемы ипотечного кредитования, причем меры эффективной борьбы с ними в нашей стране еще не полностью разработаны. Если рассматривать ситуацию на примере Российской Федерации, к ним относятся проблемы следующего характера:

1. Общеэкономические. Поскольку ипотека относится к длительным кредитным продуктам, срок, на который кредитная организация вкладывает свои средства, измеряется десятилетиями.

Поэтому для широкого предложения подобных программ экономическая ситуация должна быть стабильной. Вместе с тем, отечественная экономика во многом зависима от цен на сырьевые ресурсы в мире. Когда доход страны и всех ее граждан подвержены колебаниям по причине волн мировых кризисов, оформление долговременных договоров несет существенные риски, которые большинство кредитных организаций вынуждено компенсировать высокой процентной ставкой. В связи с долгосрочностью ипотечного кредитования его выгодное применение возможно лишь в условиях как экономической, так и политической стабильности, которая сохраняется на протяжении десятилетий. В реалиях российского рынка достигнуть такого состояния крайне сложно, в том числе в силу наличия зависимости от мировых цен на различное сырье. Финансовые организации считают ипотечное финансирование в таких условиях вложением с высокой степенью риска, вследствие чего завышаются процентные ставки. Нестабильность усугубляется также отсутствием гарантий сохранения в неизменном виде законодательной базы.

2. Инфляционные. Еще одним основанием для возникновения проблемы ипотечного кредитования в России является высокий темп инфляции. Вследствие этого получается перекос: депозиты со ставками ниже уровня инфляции не привлекательны для вкладчиков, в то время как доходы растут намного медленнее.

Результатом стало ситуация, при которой позволить себе принять участие в ипотеке могут лишь те, кто располагает достаточно высоким уровнем доходов.

3. Связанные со сроками кредитования. Банки заинтересованы в так называемых коротких деньгах, которые быстро возвращаются к ним. Что же касается средств, вложенных в ипотеку, то их возврата нужно ждать десятки лет. За такой долгий промежуток времени ситуация как в стране, так и в мире может диаметрально измениться.

Высокие риски в ряде случаев компенсируются за счет привлечение государственного финансирования. Однако средства в бюджете имеют свойство заканчиваться. Как альтернативу можно рассматривать использование инструментов фондового рынка, однако в настоящее время он недостаточно развит.

4. Связанные с монополиями. Факт оборота крупных сумм денежных средств не способствует увеличению прозрачности рынка строительства первичного жилья. К числу основных застройщиков продолжает относиться достаточно узкий круг компаний.

Недостаточно высокий уровень конкуренции в отрасли удерживает высокую стоимость за квадратный метр жилья, что делает ипотеку слишком дорогой для большинства среднестатистических российских семей.

5. Связанные с наличием альтернативных вариантов вложений проблемы развития ипотечного кредитования означают, что коммерческий банк предпочитает более выгодные и краткосрочные кредиты, а не ипотеку. По своей сути коммерческие банки являются предприятиями, доходы которых складываются за счет разницы между привлечением и размещением средств. Формирование кредитного портфеля подразумевает наличие ряда альтернатив: кредитование предприятий или потребительское кредитование.

Из всех банковских продуктов ипотеку считают самым наиболее длительным, но не самым выгодным с позиции процентных ставок, действующих на рынке. Парадоксальная для финансового рынка ситуация заключается в следующем: ставки по длительному ипотечному займу ниже, чем по краткосрочному кредиту, выдаваемому под залог имущества. Усложняет ситуацию и слишком быстрые темпы развития смежных сегментов банковского сектора.

6. Обусловленные миграционной политикой – особенно остро вопрос о приобретении жилья стоит в крупных городах, куда устремляются потоки мигрантов на заработки. Повышенный спрос влечет увеличение цен на недвижимость.

Популярность займов на покупку или строительство жилья растет, однако далеко не в каждом регионе. До сих пор есть уровень жизни в крупных мегаполисов и остальных регионах существенно отличается. Как результат, наиболее благополучный центр привлекает поток мигрантов, тем самым увеличивая спрос на недвижимость. Только благодаря выравниванию доходов возможно снизить стоимость жилья, что может положительно сказаться бы на развитии ипотечного кредитования. Разрешение проблем ипотечного кредитования является комплексной задачей, которая затрагивает макроэкономику, социальную политику, сектор строительства, а также развитие банковской отрасли в целом. Подобные цели сразу не могут быть достигнуты, для этого необходимо длительное время. Но рано или поздно экономическое состояние страны будет соответствовать уровню, когда инструменты ипотечного кредитования будут в равной степени выгодны как банкам, так и широкому кругу потребителей. Рассматривая вопрос о том, что представляют собой проблемы и перспективы ипотечного кредитования, нельзя оставить без внимания доступные пути решения возникающих сложностей, которые предлагают специалисты. Все они сходятся в том, что решение назревших проблем на рассматриваемом рынке должно носить комплексный характер. В противном случае невозможно будет достигнуть желаемого результата. Как видно из перечня очерченных вопросов, задача по их устранению затрагивает ряд сфер: макроэкономику страны, миграционную и социальную политику, деятельность банковских учреждений, позицию строительных компаний. Поставленные цели развития ипотечного кредитования не могут быть достигнуты быстро, на реализацию такой программы требуется время. На всех уровнях должны быть приложены усилия для того, чтобы приобретение недвижимости в кредит стало доступным для широких масс населения, оставаясь при этом выгодной сделкой для банков. Меры, направленные на повышение уровня доходов заемщика, в перспективы могут способствовать увеличению спроса на ипотечное кредитование и, как следствие, снижению стоимости такого займа. Ведь в настоящее время имеют место многочисленные отказы в кредите в силу того, что средний доход заявителя не позволяет выплатить требуемый ежемесячный платеж и иметь в остатке сумму, которая хотя бы равна прожиточному минимуму. Также увеличению объема выданных ипотечных кредитов помогает снижение инфляции. Финансирование со стороны государственного бюджета является эффективной мерой по борьбе с проблемами рынка ипотечного кредитования. В частности, возможность использовать материнский капитал в части погашения стоимости жилья является важным финансовым подспорьем для многих семей на пути к приобретению своей квартиры или дома. Проблемы ипотечного кредитования и пути их решения должны быть учтены государственной властью. Для этого активной реализации должны быть подвергнуты программы помощи ипотечным заемщикам. К таким мероприятиям стоит отнести:

• Снижение процентных ставок и увеличение средних сроков ипотечного кредитования;
• Снижение налогов и стимулирование официального трудоустройства сотрудников;
• Жесткий контроль за деятельностью застройщиков;
• Контролирование качества возводимых жилых фондов;
• Создание новых ипотечных программ с государственной поддержкой для кредитования особо нуждающихся категорий людей;
• Создание ипотечных программ для отдельных регионов;
• Развитие регионов и их финансирование для приостановления миграционных процессов в стране.

Разрешать все эти проблемы ипотечного кредитования нужно комплексно, вводя мероприятия практического назначения. Постоянный контроль за их результатами должен свидетельствовать о целесообразности их дальнейшего использования или отмены. Президентом страны были предложены мероприятия по стратегическому развитию страны на 2024 год, в которых особое место было отведено именно улучшению жилищного состояния граждан. Президент говорил о том, что требуется снижение процентной ставки ниже 8%, увеличение жилищного фонда и совершение помощи в получении жилья не менее 5 миллионам человек. Такие мероприятия, безусловно, должны возыметь положительный эффект. Но для этого важно, чтобы Россия в целом стала развиваться лучше в финансовой плане, ее экономика укрепилась и перестала зависеть от цен на сырьё. Таким образом, следует сказать, что в области ипотечного кредитования существуют множество проблем, не позволяющих активно развиваться данной отрасли. Но благодаря активной поддержке государства становление эффективно развивающегося рынка ипотечного жилищного кредитования возможно. Ведь именно оно разрабатывает меры по решению проблем, внедряет программы федерального значения, позволяющие предоставлять ипотечные кредиты на льготных условиях, а, следовательно, делать доступным ипотечное кредитование для населения.

3.2 Перспективы развития ипотечного кредитования в России

На сегодняшний день динамика развития ипотечного кредитования значительно замедлилась, происходит перераспределение сил на рынке, поскольку не все компании могут продолжать работу. Для того, что бы избежать банкротства многие банки:

• временно прекратили выдавать ипотечные кредиты,
• ужесточают условия для получения ипотеки,
• изменили кредитные программы путем отказа от самых рискованных,
• в значительной мере увеличили ставки.

Для тех, кто желает приобрести квартиру становится, очевидно, что в перспективе в России не будет дешевой ипотека (например, в сравнении со странами Европы). По причине нестабильности экономики нашей страны и отсутствия уверенности в завтрашнем дне, можно наблюдать существенный спад потребительского спроса. При этом сделки стали носить единичный, а не массовый характер, как было раньше. Государство стремится сделать ипотеку для граждан более доступной. Разработана и осуществляется госпрограмма по поддержке банковского ипотечного кредитования. Всё больше людей по всей стране стремятся приобрести современное жильё. Растёт желание купить квартиру в новострое, увеличивается спрос на первичную недвижимость, растёт заинтересованность граждан в ипотеке. Политика Банка России направлена на уменьшение ипотечных ставок, но снижение до 5-7% годовых возможно только в среднесрочной перспективе при удачном сочетании макроэкономических факторов. Одномоментно, даже при позитивных обстоятельствах, уменьшить процентную ставку на несколько пунктов для банков невозможно. Такое снижение может привести к отрицательной марже и другим негативным последствиям в банковской сфере. Чтобы пользование ипотекой с низким процентом и возможность купить собственные квадратные метры стали доступными, необходимо присутствие следующих условий:

• Показатели инфляции не должны превышать 3 – 5%;
• Рост экономики, общей экономической ситуации в стране;
• Улучшение демографической ситуации;
• Рост финансовой грамотности наших граждан;
• Рост платёжеспособности населения;
• Снижение ключевой банковской ставки, которую определяет Центральный Банк России.

Конкуренция между банками по размеру ипотечной ставки и упрощение самого процесса оформления и выдачи ипотеки. Кроме того, если на рынке наблюдается процесс снижения ставок по ипотеке, то это – благоприятный момент для перекредитования тех, кто успел оформить ипотечный кредит ранее. Чтобы воспользоваться рефинансированием по более низкой ставке, следует просто обратиться в свой или иной банк. В настоящее время средняя ипотечная ставка соответствует примерно 12% годовых. Такой относительно невысокий процент обеспечивается сейчас госпрограммой поддержки ипотечных кредитов. Но ситуация на финансовом рынке такова, что в любой момент банковские ставки ипотечного кредитования могут вырасти.

• Размер процентной ставки по ипотеке находится в зависимости от ключевой ставки ЦБ РФ. При изменении размера ставки возможны такие варианты.
• Снижение ставки. В таком случае государству будет выгодно отменить программу поддержки. А это, соответственно, вызовет рост кредитных ставок по ипотеке.
• Повышение ключевой ставки Центробанка. Вне зависимости от программы господдержки, проценты по ипотечному кредиту станут расти.

Поскольку государственная программа по ипотечному кредитовании населения, а также и желание, и возможности банков идти навстречу заёмщикам зависят и от макроэкономических условий, и от объективных внешних факторов, абсолютно чётких прогнозов по ипотеке ждать не приходится. Государство прилагает большие усилия, чтобы постепенно снижать ипотечные ставки. Однако учитывая влияние всевозможных политических и экономических факторов, возможные изменения на рынке недвижимости и в финансовой сфере, можно только делать некоторые предположения. Специалисты по недвижимости отмечают, что первичный рынок потихоньку выходит из застоя и может активизироваться ко второй половине 2019 г. Это значит, что цены на жильё начнут расти. А в этом случае может начать расти ипотечная ставка. Финансовые аналитики констатируют, что есть вероятность укрепления рубля благодаря сдерживанию нефтяных интервенций. В этом случае финансовый рынок может стабилизироваться, что положительно скажется и на рынке недвижимости, и на ипотечном кредитовании. Эксперты в банковской сфере еще в конце 2017 года прогнозировали инфляцию в стране не более 6%. Однако с началом 2018 года прогнозы изменились, и теперь озвучивается цифра в 12%. Если инфляция будет расти и дальше, то, соответственно, вырастут и ставки по ипотеке в 2019 году. А это, в свою очередь, негативно скажется на потенциальных новосёлах. Если же правительство обеспечит снижение инфляции, то появится возможность уменьшения ипотечной ставки на несколько процентных пунктов. В случае позитивного развития ситуации процент ипотечного кредитования может упасть до 5-6%. В настоящее время ипотечные отношения в стране не достигли такого масштаба и эффективности, какими должны быть в нашем современном мире. Многие эксперты полагают, что проблема не в самой системе ипотечного кредитования, а в общих экономических условиях. Мировая практика свидетельствует, что ипотека перспективна там, где годовая инфляция не превышает 6% в национальной валюте. До тех пор, пока разница между стоимостью недвижимости и денежными ресурсами населения будет велика, ипотека не сможет иметь массовый характер. На наш взгляд, в качестве основных направлений, повышения эффективности рынка ипотечного кредитования непосредственно в России могут быть:

1. Снижение процентной ставки по ипотечному кредиту, что позволит вовлечь в ипотеку значительные части населения с разным уровнем дохода.
2. Укрепление законодательной и нормативной правовой базы ипотечного кредитования, устранение недостатков в законодательстве, прежде всего в части совершения сделок с закладными как ценными бумагами, обращения взыскания на заложенное имущество.
3. Для банков и остальных субъектов хозяйства: финансирование реального сектора экономики со стороны правительства и стимулирование инвестиционных потребностей населения; активизация государства при помощи в реализации программ ипотечного кредитования граждан.
4. Создание работающей системы обеспечения доступным по ценам жильем населения со средними доходами, основанной на рыночных принципах приобретения жилья на свободном от монополизма жилищном рынке за счет своих средств, граждан и долгосрочных ипотечных кредитов.
5. Увеличение конкуренции строительного комплекса, в том числе со стороны иностранных подрядчиков.

В соответствии с Планом деятельности Министерства финансов Российской Федерации на 2019 – 2024 годы одним из условий развития экономики является развитие ипотечного кредитования. Планируется расширить возможности для приобретения (строительства) жилья с использованием ипотечного кредита, ставка по которому должна составить к 2024 году менее 8 процентов. Достичь такого результата поможет повышение ликвидности и снижение кредитного риска для банков, получение доступа к оперативному рефинансированию кредитов, предоставленных для приобретения жилья на первичном рынке, а также стандартизация рынка ипотечного жилищного кредитования. Таблица 3.1 Плановые показатели рынка ипотечного кредитования в 2019-2024 гг. (составлено по материалам Минфина России) ^[2] Исходя из данных таблицы 3, к 2024 году планируется достичь больших объемов ипотечного кредитования за счет постепенного снижения процентной ставки по ипотеке. К 2024 году ее величина должна составить 7,9 %. Таким образом, решение проблем и выявление перспектив развития ипотечного кредитования, безусловно, позволят наиболее улучшить жилищные условия граждан и создадут эффективную банковскую систему. Система долгосрочного кредитования в России должна отталкиваться от международного опыта и ориентироваться на российское законодательство, так же учитывая население, которое ограничено в платежеспособности и высокую инфляцию.    

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Рассмотрев в работе основные теоретические аспекты ипотечного кредитования, проанализировав статистические данные, а также проблемы и перспективы развития системы ипотечного кредитования в России, можно сделать следующие основные выводы. Ипотечное кредитование – это предоставление банком или финансовым учреждением денег на долгосрочную перспективу заёмщику под залог приобретаемого жилья или под залог уже имеющейся в его собственности недвижимости. Проанализировав основные показатели ипотечного рынка в России, следует отметить его положительное развитие к 2018 году. Несмотря на сокращение кредитных организаций, выдающих ипотечные кредиты, значения показателей количества предоставленных кредитов и их объёма не имеют отрицательной динамики, что подтверждает усиление позиций оставшихся на рынке кредитных организаций. Положительным индикатором развития системы ипотечного кредитования является и значительный рост долгосрочного погашения кредитов, а также невысокая доля просроченной задолженности по ипотечным жилищным кредитам. Исходя из вышеизложенного, можно сказать, что рынок ипотечного жилищного кредитования продолжает развиваться возрастающими темпами, а ипотечные кредиты занимают значительную долю в активах банковского сектора. Однако, несмотря на это, существуют и проблемы, в некоторой степени тормозящие это развитие. Проблемы ипотечного кредитования и пути их решения должны быть учтены государственной властью. Для этого активной реализации должны быть подвергнуты программы помощи ипотечным заемщикам. К таким мероприятиям стоит отнести:

• Снижение процентных ставок и увеличение средних сроков ипотечного кредитования;
• Снижение налогов и стимулирование официального трудоустройства сотрудников;
• Жесткий контроль за деятельностью застройщиков;
• Контролирование качества возводимых жилых фондов;
• Создание новых ипотечных программ с государственной поддержкой для кредитования особо нуждающихся категорий людей;
• Создание ипотечных программ для отдельных регионов;
• Развитие регионов и их финансирование для приостановления миграционных процессов в стране.

Разрешать все эти проблемы ипотечного кредитования нужно комплексно, вводя мероприятия практического назначения. Постоянный контроль за их результатами должен свидетельствовать о целесообразности их дальнейшего использования или отмены. В качестве основных направлений, повышения эффективности рынка ипотечного кредитования непосредственно в России могут быть:

1. Снижение процентной ставки по ипотечному кредиту, что позволит вовлечь в ипотеку значительные части населения с разным уровнем дохода.
2. Укрепление законодательной и нормативной правовой базы ипотечного кредитования, устранение недостатков в законодательстве, прежде всего в части совершения сделок с закладными как ценными бумагами, обращения взыскания на заложенное имущество.
3. Для банков и остальных субъектов хозяйства: финансирование реального сектора экономики со стороны правительства и стимулирование инвестиционных потребностей населения; активизация государства при помощи в реализации программ ипотечного кредитования граждан.
4. Создание работающей системы обеспечения доступным по ценам жильем населения со средними доходами, основанной на рыночных принципах приобретения жилья на свободном от монополизма жилищном рынке за счет своих средств, граждан и долгосрочных ипотечных кредитов.
5. Увеличение конкуренции строительного комплекса, в том числе со стороны иностранных подрядчиков.

Только при активной поддержке государства возможно становление эффективно развивающегося рынка ипотечного жилищного кредитования. Именно государство разрабатывает меры по решению проблем, внедряет программы федерального значения, позволяющие предоставлять ипотечные кредиты на льготных условиях, а, следовательно, делать доступным ипотечное кредитование для населения. Таким образом, решение проблем и выявление перспектив развития ипотечного кредитования, безусловно, позволят наиболее улучшить жилищные условия граждан и создадут эффективную банковскую систему. Система долгосрочного кредитования в России должна отталкиваться от международного опыта и ориентироваться на российское законодательство, так же учитывая население, которое ограничено в платежеспособности и высокую инфляцию.    

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Конституция Российской Федерации [Электронный ресурс]: конституция принята всенародным голосованием 12.12.1993, с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 № 6-ФКЗ, от 30.12.2008 № 7-ФКЗ, от 05.02.2014 № 2- ФКЗ, от 21.07.2014 № 11-ФКЗ // Консультант Плюс: справочная правовая система. – URL: http://www.consultant.ru
2. Федеральный закон №102-ФЗ от 16.07.1998 «Об ипотеке (залоге недвижимости)» Актуальная редакция закона 102-ФЗ от 01.07.2018 с изменениями, вступившими в силу с 01.07.2018.
3. План деятельности Министерства финансов Российской Федерации на 2019 — 2024 годы (утв. Минфином России 01.03.2019) // Справочно-правовая система Консультант
4. Айзинова И.М. Ипотечное кредитование как инструмент жилищной политики // Научные труды: Институт народнохозяйственного прогнозирования РАН. — 2017. — № 15. — С. 489 — 510.
5. Боннер, Е. А. Банковское кредитование / Е.А. Боннер. — М.: Городец, 2017. — 160 c
6. Воробьева А.В. Модели и методы управления управлениями рисками ипотечного кредитования// Вестник РЭУ им. Г. В. Плеханова. 2017. № 3. (93).
7. Грудцын Г. О. Банковское ипотечное жилищное кредитование в РФ: состояние и перспективы развития // Молодой ученый. — 2017. — № 2. —С.34-36
8. Долженков А. Ипотечный бум заканчивается // Эксперт. — 2018. — N 44. — С.30-31.
9. Долматович И.А. Ипотечное жилищное кредитование в России: проблемы и решения / И.А. Долматович, Н.В. Кешенкова // Деньги и кредит. – 2017. – № 3. – С. 33–37.
10. Злодеева А.Е. Ипотечное жилищное кредитование как часть экономической системы государства // Экономика, социология и право. — 2017. — № 11. — С. 10 — 12.
11. Идрисов Г.И. Инфраструктурная ипотека в России: возможности и перспективы / Г.И.Идрисов, Ю.Ю.Пономарев // Вопросы экономики. — 2019. — N 1. — С.114-133.
12. Крупин В.О. Жилищная ипотека в России: теория и практика / В.О. Крупин. – М.: Информационно-внедренческий центр «Маркетинг», 2017. – 87 с.
13. Караваева Ю.С. Современный рынок ипотечного кредитования и проблемы его развития // Вестник НГИЭИ. – 2018. – №2. – С. 133-147.
14. Крюков, Р. В. Банковское дело и кредитование / Р.В. Крюков. — М.: А-Приор, 2017. — 236 c.
15. Корень А.В., Доброва В.С. Проблемы и перспективы развития рынка ипотечного кредитования в России // Азимут научных исследований: экономика и управление. – 2017. – №1. – С. 76-79.
16. Курылева М.А. Рынок ипотечного кредитования в России: проблемы и перспективы // научное сообщество студентов xxi столетия. экономические науки: сб. ст. по мат. LXXVIII междунар. студ. науч.-практ. конф. № 6(78).
17. Кулакова Н.Н., Суслякова О.Н. Проблемы и перспективы развития рынка ипотечного кредитования в россии в современных экономических условиях // Вестник Алтайской академии экономики и права. – 2018. – № 8. – С. 151-159;
18. Минина Т.И. Ипотека как один из факторов развития кредитных операций банков / Т.И.Минина, Н.А.Поборцева // Аспирант и соискатель. — 2017. — N 3. — С.29-32.
19. Рогова М.В. Ипотечные займы: неоправданные ожидания или экономически неэффективное поведение? // ЭКО. — 2017. — N 3. — С.147-154.
20. Сошникова В.С. Проблемы и перспективы развития современного рынка ипотечного кредитования в России и регионе // Молодой ученый. – 2017. – №21. – С. 88-92.
21. Торосян Н.Д. Ипотечное кредитование: теоретические основы и тенденции развития // Экономика и предпринимательство. — 2017. — № 12-1. — С. 1294 — 1297.
22. Банкист.ру Роль кредита в нашей жизни [Электронный ресурс] https://bankist.ru/article/291113/1887/
23. Информационный портал Banki.ru [Электронный ресурс] /– Информационное агентство «Банки.ру». – Режим доступа: http://www.banki.ru/banks/ratings.
24. Национальное бюро кредитных историй [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.nbki.ru
25. Официальный сайт министерства экономического развития Российской Федерации [Электронный ресурс] http://economy.gov.ru/
26. Официальный сайт федеральной службы государственной статистики [Электронный ресурс] http://www.gks.ru/
27. Официальный сайт Финам [Электронный ресурс] http://www.finam.ru/
28. Официальный сайт Центрального Банка РФ. [Электронный ресурс] http://www.cbr.ru
29. Показатели рынка жилищного (ипотечного жилищного) кредитования [Электронный ресурс] https://cbr.ru/statistics/pdko/Mortgage/
30. Статистика Банка России [Электронный ресурс] http://www.cbr.ru/publ/Stability/

---

1 2