Методы прогнозирования возможного банкротства предприятия

ВВЕДЕНИЕ 3 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ВОЗМОЖНОГО БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ 5 1.1. Понятие и экономическая сущность банкротства 5 1.2. Методы диагностики банкротства 8 2. АНАЛИЗ ДИАГНОСТИКИ БАНКРОТСТВА ООО «ДАТАКРАТ-ИЖ» 12 2.1. Краткая организационно-экономическая характеристика 12 2.2. Анализ кризисного положения 15 2.3. Диагностика банкротства предприятия 17 3. ПУТИ УКРЕПЛЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ 20 3.1. Направления улучшения финансового состояния предприятия 20 3.2. Оценка экономической эффективности мероприятий 26 ЗАКЛЮЧЕНИЕ 32 СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 34 ПРИЛОЖЕНИЯ 37

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность исследования заключается в поиске современных методов управления финансами предприятий. Это связано с тем, что в связи с изменя-ющимися условиями экономической среды происходит трансформация долевой структуре финансов предприятий, что требует более тщательного исследования финансовых отношений и устранения выявленных негативных последствий при управлении финансами предприятий. Цель курсовой работы – разработка рекомендаций по улучшению финансовой деятельности предприятия на базе возможного прогнозирования банкротства. При выполнении работы необходимо решить следующие задачи: – раскрыть теоретические основы прогнозирования возможного банкротства предприятия; – проанализировать практику прогнозирования банкротства объекта ис-следования; — предложить мероприятия по совершенствованию финансовой деятель-ности объекта исследования и оценить их экономический эффект. Объектом исследования в работе является ООО «Датакрат-Иж». Предметом исследования работы – система управления кризисным состоянием ООО «Датакрат-Иж». Для раскрытия данной темы были использованы: нормативно-правовые источники, официальные статистические данные, учебно-методическая литера-тура, материалы периодической печати, а также бухгалтерская отчетность ООО «Датакрат-Иж» за 2017-2019гг. Вопросам оценки прогнозирования возможного банкротства предприятия посвящено много исследований ученых различных стран, накоплен значительный опыт. Современные проблемы по оценки диагностики банкротства нашли от-ражение в трудах как зарубежных, так и отечественных авторов, таких как: Абрамов С.И., Балабанов И.Т., Бланк И.А., Бригхэм Ю.В., Грузинов В.П., Зайцев Н.Л., Ковалев В.В., Кузнецов Ю.В., Пелих А.С., Савицкая Г.В., Савчук В.П., Фатхутдинов Р.А., Шеремет А.Д., Щиборщ К.В., и многие другие. Поэтому важно обобщить и дополнить основные положения теории и практики в данной области. Структурно курсовая работа состоит из введения, основной части, выво-дов по работе, списка использованных источников. Практическая значимость работы заключается в том, что основные науч-ные положения и выводы могут использоваться: в качестве методологической базы для дальнейшей разработки условий для совершенствования системы управления финансами организации.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ВОЗМОЖНОГО БАНКРОТСТВА ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1. Понятие и экономическая сущность банкротства

Банкротство предприятия – последняя стадия его существования, если цепь неправильных решений или внешние обстоятельства привели компанию к экономическому краху. Число предприятий, прекращающих таким образом свое существование, в России в последние 5 лет составляет 10-15 тысяч еже-годно. Для цивилизованного решения вопросов, связанных с банкротством предприятий, разработаны специальные процедуры. Они должны защищать интересы и кредиторов, и работников, и органов власти, на территории которых находятся банкротящиеся компании. Если предприятие неспособно в полном объеме расплачиваться по своим обязательствам, оно признается несостоятельным (банкротом). Случиться это может с компанией любой формы частной собственности – и с ООО, и с ЗАО, и с ОАО (как ПАО, так и НАО). Под обязательствами в данном случае понимаются [10, с.75]:  задолженность по обязательным платежам (налоги, сборы);  задолженность по заработной плате и другим выплатам работни-кам;  задолженность по оплате товаров и услуг контрагентов. Если по одному из этих пунктов либо по всем сразу долг превышает 100 тысяч рублей и тянется свыше трех месяцев, запускается процедура банкротства. Она подразумевает попытку восстановления платежеспособности либо распродажу имущества предприятия для возврата долгов. Компания может быть признана банкротом исключительно по решению арбитражного суда. Государственное предприятие может быть признано банкротом только в случае, если в его Уставе есть пункт о такой возможности. В противном случае долги погашает учредитель, то есть государство. В зависимости от причин, приводящих к банкротству, а также от дей-ствий фигурантов дела о финансовой несостоятельности можно выделить не-сколько видов банкротства предприятия (таблица 1.1). Таблица 1.1 – Виды банкротства [19, с.121]

Вид банкротства	Признаки
Реальное	Финансовое состояние организации не позволяет выплачивать долги. Не хватает оборотных средств для ведения хозяйственной деятельности. Заемный капитал потерян, восстановить платежеспособность невозможно.
Условное	Пассивы компании существенно превышают ее активы, однако хозяйственная деятельность продолжается. Такие ситуации возникают при наличии большой (но не критической) дебиторской задолженности, а также в результате судебных решений по крупным претензиям, выплаты по которым впоследствии растягиваются по времени либо реструктурируются. Однако по балансу предприятия они проходят разово одной цифрой, резко увеличивая убытки в течение одного отчетного периода. Также к данному типу банкротства относится затоваривание складов ликвидной продукцией, которую невозможно сбыть в короткий (равный отчетному периоду) срок. Решение суда выносится на конкретно установленный срок – период мероприятий по оздоровлению финансовой ситуации на предприятии. Если исправить положение не удается, суд принимает решение о реальном банкротстве организации.
Умышленное	Руководство или собственники предприятия берут деньги взаймы, изначально не планируя их возвращать, либо такой замысел возникает в процессе хозяйственной деятельности. Своей задачей инициаторы умышленного банкротства видят вывод активов, в том числе заемных средств (фактически, похищение). Нередко такое банкротство сопровождается физическим бегством его организаторов.
Фиктивное	От умышленного отличается тем, что предприятие может продолжать свою деятельность, однако его объявляют банкротом (при этом нередко подделывая отчетность или проводя заведомо бессмысленные сделки, ухудшающие состояние предприятия «на бумаге»). Цель для инициаторов фиктивного банкротства – уйти от необходимости оплаты долгов, сохранив при этом активы организации.

Отметим, что два последних вида банкротства являются уголовно и ад-министративно наказуемыми (ст.14.12 КоАП РФ в случае небольшого и сред-него размера ущерба и ст.197 УК РФ при крупном и особо крупном ущербе в результате фиктивного банкротства). Правда, последний приговор за фиктивное банкротство в РФ выносился в 2010 году, а за преднамеренное банкротство наказывают максимум 10-15 раз в год. В то же время, например, в 2017 году, по данным Федресурса, в 15% случаев конкурсные управляющие выявляли признаки преднамеренного банкротства, однако доказать в судебном порядке дурные намерения собственников или менеджмента не смогли. Как и любая процедура банкротства, в случае с объявлением финансовой несостоятельности предприятия инициатор подает заявление в арбитражный суд. Принимая к рассмотрению данный документ, суд определяет предполагаемый вид банкротства. Далее идут следующие стадии [9, с.102]: 1. Наблюдение Если у суда есть вопросы относительно перспектив предприятия (а они есть почти всегда), то на нем вводится наблюдение. Назначается временный управляющий, который обязан детально проанализировать экономику предприятия и сообщить суду: действительно ли единственным выходом для возврата долгов является банкротство или есть возможность оздоровить финансовое состояние фирмы. Стадия наблюдения может продолжаться до 7 месяцев. Управляющий в оперативную деятельность руководства предприятия (оно обычно остается прежним) практически не вмешивается. Его согласования требуют стратегиче-ские решения и приказы по организации об открытии/закрытии филиалов. Также согласуются назначения и увольнения топ-менеджеров. Действующему руководству и собственникам фирмы запрещается учреждать другие юридические лица от имени предприятия. 2. Оздоровление финансового состояния Решение о переходе к данной стадии принимается арбитражным судом по результатам отчета временного управляющего, а также по ходатайству инициатора банкротства. К ходатайству прилагается план финансового оздоровления предприятия – перечень конкретных мероприятий по восстановлению платежеспособности фирмы. Он может быть рассчитан не более чем на 2 года. Исходя из плана составляется график погашения долгов, включающий рассрочки платежей, если об этом достигнута договоренность на стадии наблюдения. 3. Внешнее управление Назначая предприятию внешнее управление, суд подчеркивает, что при-чиной долгов предприятия является некачественный менеджмент. Поэтому прежнее руководство (гендиректор и совет директоров) отстраняется от дел в полном составе или частично, бразды правления переходят в руки внешнего управляющего, утвержденного судом. Управляющий действует по плану, предложенному комитетом кредиторов и одобренному судом. Стадия внешнего управления вводится на срок до года. 4. Конкурсное производство На этом этапе хозяйственная деятельность предприятия прекращается, его активы реализуются, вырученные деньги идут на погашение долгов. Арбитражный суд назначает конкурсного управляющего, который за полгода обязан провести полную инвентаризацию имущества фирмы, включая независимую оценку.

1.2. Методы диагностики банкротства

Очень важными показателями диагностики банкротства любой организации являются платежеспособность и ликвидность. Платежеспособность показывает внешнее проявление финансовой устой-чивости. Платежеспособная организация является таковой в случае, когда мо-жет покрыть краткосрочные обязательства имеющимися денежными средства-ми, краткосрочными финансовыми вложениями, расчетами с дебиторами. Зна-чит, платежеспособность показывает возможность своевременного погашения платежных обязательств организации, благодаря имеющимся у нее денежным средствам [20, с. 50]. Ликвидностью организации является способность погашения требований контрагентов за счет своих и привлеченных средств. Для того, чтобы оценить способность организации погашать свои краткосрочные обязательства используются коэффициенты ликвидности: 1. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть заем-ных средств, если понадобится, будет немедленно погашена. Для его расчета используют следующую формулу: (1) Данный показатель с учетом международных стандартов должен превы-шать или быть равным 0,2, а в нашей стране – не менее 0,15, не более 0,2. При низком его значении снижается платежеспособности. 2. Коэффициент текущей ликвидности, отражающий прогнозируемые возможные платежи организации при своевременном расчете с дебиторами. Формула для расчета данного показателя выглядит следующим образом: (2) Международным стандарты регламентируют уровень коэффициента те-кущей ликвидности не более 1, а в России – в пределах от 0,5 до 0,8. 3. Коэффициент общей ликвидности, который показывает, какое ко-личество рублей текущих активов организации приходится на один рубль те-кущих обязательств и отражает тем самым оценку ликвидности активов. Те-кущие активы должны быть больше текущих обязательств. Чтобы рассчитать данный коэффициент необходимо воспользоваться следующей формулой: (3) Критическим значением данного показателя в западной практике являет-ся 2 [12, с. 68]. Торговая организация должна иметь оборотные активы, чтобы нормально функционировать, осуществлять свою деятельность, а также обеспечивать непрерывный товарооборот [18, с. 38]. Ее финансовое состояние зависит от имеющихся оборотных средств и эффективности их использования. Произвести оценку данной эффективности можно, благодаря показателям оборачиваемости. Одним из показателей вероятности скорого банкротства организации яв-ляется Z-счет Альтмана, который рассчитывается по следующей формуле (применительно к ОАО взята 5-факторная модель для частных производственных предприятий) [24, с.58]: Z-счет = 0,717 × T1 + 0,847 × T2 + 3,107 × T3 + 0,42 × T4 + 0,998 × T5, (4) где T1 — Отношение оборотного капитала к величине всех активов; T2 — Отношение нераспределенной прибыли к величине всех активов; T3 — Отношение EBIT к величине всех активов; T4 — Отношение собственного капитала к заемному; T5 — Отношение выручки от продаж к величине всех активов. Применение дискриминантных факторных моделей для диагностики со-стояния банкротства представлено в таблице 1.2. Таблица 1.2 — Применение дискриминантных факторных моделей для диагно-стики состояния банкротства [26, с.13] Основываясь на проведении анализов, разрабатываются меры для улуч-шения финансового состояния организации в виде определенных мероприятий или целостной стратегии, которая поможет достичь цели финансовой политики организации в планируемый период времени [10, с. 102]. Таким образом, для проведения диагностики банкротства организации используются различные методики. Наиболее распространенной является ме-тодика с проведением анализа ликвидности и платежеспособности предприя-тия, диагностики риска банкротства.

2. АНАЛИЗ ДИАГНОСТИКИ БАНКРОТСТВА ООО «ДАТАКРАТ-ИЖ»

2.1. Краткая организационно-экономическая характеристика

ООО «Датакрат-Иж» зарегистрирована 29 марта 2004г. регистратором Межрайонная инспекция Федеральной налоговой службы №11 по Удмурт-ской республике. Юридический адрес предприятия: 426073, Удмуртская республика, г.Ижевск, ул.Молодежная, 111. Основным видом деятельности компании является торговля оптовая не-специализированная. Основной целью предприятия является получение прибыли. Общество осуществляет любые виды хозяйственной деятельности, за исключением запрещенных действующим законодательством, в соответствии с целью своей деятельности. Основными целями деятельности ООО «Датакрат-Иж» является: получение прибыли, качественное обслуживание клиентов, формирование и поддержание положительного имиджа, привлечение новых клиентов, расширение ассортимента предлагаемых товаров и услуг, расширение числа поставщиков, с которыми взаимодействует организация. Во главе ООО «Датакрат-Иж» стоит директор, который в свою очередь управляет начальниками направлений и подразделений компании, а так же бухгалтером. Организационная структура является линейно-функциональной. Организационная линейно-функциональная структура управления ООО «Да-такрат-Иж» представлена на рисунке 2.1. Общее количество штатных работников на данном предприятии на 2019 год составляет 25 человек. Элементами организационной структуры ООО «Датакрат-Иж» являются производственные подразделения и службы. Каждый отдел подчиняется кон-кретной службе, перед которой ежемесячно отчитывается. Рисунок 2.1 — Организационная структура управления ООО «Датакрат-Иж» Организационная структура управления характеризуется тем, что во главе предприятия находится директор, наделенный всеми полномочиями и сосредоточивающий в своих руках все функции управления. Его решения, передаваемые по цепочке сверху вниз, обязательны для выполнения всеми нижестоящими звеньями, и которые не вправе принимать самостоятельные решения. Органы управления и исполнители в данной организации специализируются на выполнении отдельных видов управленческой деятельности (функций), функциональные управляющие имеют право давать указания и распоряжения нижестоящим исполнителям лишь в пределах полномочий. В качестве недостатка системы управления ООО «Датакрат-Иж» следует отметить следующее: большая часть принимаемых высшим руководством компании решений имеет оперативный характер, они ориентированы, в основном, на достижение текущего эффекта в ущерб внедрению нововведений и решений с долговременным эффектом. Основная цель управления – обеспечение скоординированной и беспере-бойной работы. Обеспечивающей высокие показатели деятельности компании в целом. В таблице 2.1 представлены основные финансовые показатели ООО «Датакрат-Иж» за 2017-2019 гг. по данным бухгалтерского баланса (Прило-жение 1) и отчета о финансовых результатах (Приложение 2). Таблица 2.1 — Динамика финансовых результатов предприятия Анализ данных таблицы 2.1 позволяет сделать вывод, что выручка от реализации товаров и услуг снизилась в 2019 году по сравнению с 2018 годом на 1771 тыс. руб., или на 8,2%, что связано с сокращением спроса на товары и услуги предприятия. Ранее наблюдалось увеличение показателя на 6488 тыс. руб. или 42,5%. Себестоимость снизилась за 2018-2019гг. на 1656 тыс. руб., или на 8%. Темп снижения выручки превышает темп снижения себестоимости на 0,2%, что является отрицательной тенденцией. В анализируемом периоде произошло сокращение прочих доходов и расходов, соответственно на 58 тыс. руб. и 70 тыс. руб. В 2019 году чистая прибыль составила 710 тыс. руб., что ниже показателя чистой прибыли 2018 года на 81 тыс. руб. Также, наблюдается снижение рентабельности продаж, которая составила в 2019 году 4,9% и снизилась за анализируемый период на 0,1 процентных пункта.

2.2. Анализ кризисного положения

С целью выявления кризисного положения предприятия на рынке проведем оценку ликвидности и платежеспособности предприятия (таблица 2.2). Таблица 2.2 — Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия Таким образом, результаты анализа показали неудовлетворительную структуру баланса, о чем свидетельствуют показатели платежеспособности предприятия, не соответствующие нормативному значению. К тому же наблю-дается их снижение. У предприятия в ближайшее время отсутствует реальная возможность восстановить платёжеспособность. Для анализа ликвидности баланса предприятия составим агрегированный аналитический баланс, в котором распределим активы по степени ликвидности, а пассивы по сроку погашения. Для сравнения динамики групп активов и пассивов баланса ООО «Да-такрат-Иж» составим аналитическую таблицу 2.3, в которой также произведем оценку платежного излишка или недостатка по группам ликвидности и коэф-фициент покрытия обязательств. Таблица 2.3 — Анализ ликвидности баланса, тыс. руб. Для определения ликвидности баланса за 2018 и 2019 гг. необходимо сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. По итогам 2019 года ликвидность баланса ООО «Датакрат-Иж» имеет следующее соотношение: А1 ≤ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≤ П4 ООО «Датакрат-Иж» имеет не достаточно ликвидный баланс. Выполне-ние первого неравенства (А1 ≤ П1) является одним из условий финансовой устойчивости предприятия. В связи с тем, что условие не выполняется, т.е. предприятие не имеет возможности погасить платежи по обязательствам с по-мощью активов с мгновенной ликвидностью с наибольшей срочностью. Также рассчитаем коэффициенты ликвидности и платежеспособности, которые представлены в таблице 2.4. Таблица 2.4 — Относительные показатели ликвидности и платежеспособности Коэффициент абсолютной ликвидности = (денежные средства + фин. вложения) / текущие обязательства Кал 2017 = 200 / 1150 = 0,17 Кал 2018 = 126 / 1498 = 0,08 Кал 2019 = 1184 / 5989 = 0,2 Коэффициент быстрой ликвидности = (денежные средства + фин. Вложения + дебиторская задолженность) / текущие обязательства Кал 2017 = (200+1455) / 1150 = 1,44 Кал 2018 = (126+1547) / 1498 = 1,12 Кал 2019 = (1184+4689) / 5989 = 0,98 Коэффициент текущей ликвидности = оборотные активы / текущие обязательства Кал 2017 = 2467 / 1150 = 2,15 Кал 2018 = 1940 / 1498 = 1,3 Кал 2019 = 6052 / 5989 = 1,01 Значение коэффициента абсолютной ликвидности ООО «Датакрат-Иж» соответствовало нормативному значению в 2019 г. и выросло по сравнению с 2018 г., что подтверждает снижение проблем с платежеспособностью предприятия для погашения краткосрочных обязательств с помощью наиболее мобильных оборотных средств. Коэффициент быстрой ликвидности в 2019г. ниже норматива при этом наблюдается тенденция к его снижению на протяжении 3-х последних лет, что подтверждает появление проблем предприятия с погашением всех краткосрочных обязательств за счет готовых средств платежа и высоколиквидных активов. Коэффициент текущей ликвидности предприятия в 2019 г. составил 1,01, что значительно ниже нормативного значения, при этом здесь наблюдается тенденция к его сокращению. Таким образом, анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Да-такрат-Иж» может свидетельствовать о неудовлетворительном состоянии лик-видности и платёжеспособности предприятия, с учетом результатов анализа финансовой устойчивости предприятия, руководству необходимо принять меры по повышению эффективности управления финансовой устойчивостью предприятия.

2.3. Диагностика банкротства предприятия

Для проведения анализа банкротства воспользуемся пятифакторными моделями диагностики банкротства. На первом этапе оценим вероятность банкротства по пятифакторной модели Альтмана (таблица 2.5). Таблица 2.5 — Оценка вероятности банкротства на основе использования пяти-факторной модели Альтмана Если Z < 1,23 предприятие признается банкротом, при значении Z в диа-пазоне от 1,23 до 2,89 ситуация неопределенна, значение Z более 2,9 присуще стабильным и финансово устойчивым компаниям. В течение 2017-2019гг. Z находился выше 2,9, что говорит об определенной ситуации финансового со-стояния предприятия, т.е. предприятие не является банкротом. Следующая пятифакторная модель – модель Г.Савицкой 0,111х1 + 13,239х2 + 1,676х3 + 0,515х4 + 3,80х5. Рассчитаем коэффициент за 2017 – 2019 гг. (таблица 2.6). Таблица 2.6 — Оценка вероятности банкротства на основе использования пяти-факторной модели Г. Савицкой Константа сравнения равна 8. Если величина Z больше 8, то риск банк-ротства малый или отсутствует. При значении Z<8 — риск банкротства присут-ствует: от 8 до 5 — небольшой, от 5 до 3 — средний, ниже 3 — большой, ниже 1 — полная несостоятельность. В соответствии с представленными расчетами можно сделать вывод о том, что на протяжении 2017-2019 года риск банкротства на предприятии от-сутствует, прослеживается финансовая состоятельность предприятия. Р.С. Сайфуллин и Г.Г. Кадыков предложили использовать для оценки финансового состояния предприятий рейтинговое число: R= 2Ко+0,1Ктл+0,08Ки+0,45Км+Кпр, Рассчитаем коэффициент за 2015 – 2017 гг. (таблица 2.7). Таблица 2.7 — Оценка вероятности банкротства на основе использования пяти-факторной модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова Данный коэффициент в 2018 – 2019 гг. больше 1,0. Это означает, что предприятию не угрожает банкротство. Представим все высчитанные показатели в одну таблицу для большей наглядности происходящей ситуации на ООО «Датакрат-Иж» (таблица 2.8). Таблица 2.8 — Прогнозирование банкротства ООО «Датакрат-Иж» за 2017 – 2019 гг. Результаты диагностики таблицы 2.8 показали, что наблюдается умень-шение коэффициента, рассчитанного по методике Альтмана и Савицкой. В це-лом можно сказать, что предприятие имеет устойчивое финансовое состояние, риск банкротства отсутствует.  

3. ПУТИ УКРЕПЛЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

3.1. Направления улучшения финансового состояния предприятия

С целью оптимизации финансовой деятельности предприятия необходи-мо совершенствовать имеющуюся стратегию и тактику, обеспечивающую рост объема продаж. Однако, как показала практика, на товары неэластичного спроса цену снижать невыгодно, поскольку это не повлечет за собой увеличение выручки и прибыли. Поэтому при планировании скидочных акций компании нужно анализировать параметры эластичности. Целью организации является увеличение объемов продаж. Цели второго уровня: — повысить лояльность клиентов (увеличить число повторных продаж), — рост числа клиентов. Стратегия ООО «Датакрат-Иж» отражена при помощи целей и задач (рис. 3.1). Рисунок 3.1. Цели и задачи стимулирования сбыта в ООО «Датакрат-Иж» ООО «Датакрат-Иж» имеет конкурентные преимущества по качеству продаваемой продукции, а также по уровню цен. В таких условиях привлечение клиентов возможно через рекомендации, что гораздо эффективнее, чем традиционные средства стимулирования сбыта, поскольку потенциальные клиенты будут в большей степени доверять своих знакомых или друзей. В настоящее время появляются системы лояльности, осуществляющие работу через приложения для смартфонов. Сейчас на рынке появляется все большее число предложений, среди которых Стокард, SkyCard, PassWallet, Алоль, UDSGame. Цель данных приложений – агрегация систем лояльности организаций для удобства клиентов. Клиент, в зависимости от функционального наполнения приложения, может получать следующие преимущества: — предоставление скидки на покупки, — кэшбэк с совершенных покупок, — получение бонусов за счет рекомендаций компаний другим пользовате-лям. Для компаний преимущества таких систем лояльности заключаются в следующем: 1. Возможность получения обратной связи с клиентом, что позволяет: — получать отзывы о качестве обслуживания и на их основе улучшать работу; — осуществлять рассылку пуш-уведомлений о текущих акциях, проводи-мых компанией. 2. Совершение онлайн покупок через приложение. Интеграция с интернет-магазином позволит совершать выбор товаров и их покупку напрямую из приложения, получая скидки или кэшбэк. 3. Интеграция с системами бухгалтерского учета компаний. Большинство приложений позволяют интегрировать систему лояльности с 1С, что снижает время и затраты на учет скидок и покупок через систему. Мобильные приложения являются более гибким механизмом благодаря возможности изменять величины скидок, получения анкетных данных о клиентах, возможности добавления каталога товаров, представляемых компанией, наличию системы рекомендаций. Механизм работы приложения реализуется следующим образом. Клиент скачивает и устанавливает приложение при помощи GooglePlay или AppStore. Затем клиент сканирует QR-код, он может быть размещен на сайте организа-ции, а также раздаваться непосредственно в кафе. Его назначение — регистра-ция участника в программе лояльности. Далее пользователь приложения может передать код своим знакомым, за которых ему будут начислены бонусные баллы. Скидки накапливаются с каждой покупки и с рекомендации, начисляются автоматически, а также кассиром при оплате покупки. На рисунке 3.2 схематически отображен механизм функционирования приложения. Рисунок 3.2. Механизм действия системы скидок клиентам в системе лояльно-сти Таким образом, использование системы лояльности позволит добиться сразу нескольких результатов: стимулирует повторные продажи имеющихся клиентов, привлекает новых клиентов, обеспечивает обратную связь по каче-ству работы магазина, обеспечивает быстрое реагирование на изменение за-просов клиентов. Затраты, связанные с функционированием системы лояльности, включа-ют в себя стоимость лицензии за пользование приложением, а также затратами на обучение сотрудников работе в системе. Расходы на внедрение системы лояльности отражены в таблице 3.1. Таблица 3.1 — Расходы на внедрение системы лояльности в ООО «Датакрат-Иж» Ежегодная сумма расходов, связанных с функционированием систем ло-яльности будет составлять 84 тыс. руб., однако за первый год, в связи с необходимостью обучения сотрудников, она составит 98 тыс. руб. В связи с тем, что в организации уже действуют такие виды рекламы как: пресса, щитовая реклама, печатная реклама, также имеется световой щит. Но не смотря на это, согласно проведенному анализу рекламной деятельности, в организации нерационально распределяются средства на рекламные мероприятия. Так как современный мир это мир технологий, то необходимо разместить рекламу на радио и телевидении. В современном мире, рекламные обращения расположенные в газете и журнале являются неэффективными, поэтому рассмотрим разработку рекламы на радио и телевидении, которые являются технологически эффективными из всех рекламных носителей. Исходные данные для выбора телеканала с целью размещения рекламы (таблица 3.2). Таблица 3.2 — Данные для выбора телеканала На основании данных таблицы 3.2 можно сделать вывод, что на первом канале охват аудитории в разное время дня больше, чем у канала «ТНТ», так же стоимость размещения рекламы на первом канале дороже, чем на канале «ТНТ». Однако доля аудитории и на целевом рынке практически одинакова на обоих каналах. Поэтому рекламу ООО «Датакрат-Иж» выгоднее разместить на канале «ТНТ», так как потенциальные гости смогут увидеть рекламу на этом канале даже при данном охвате аудитории. Рассчитаем эффективность рекламы на канале «ТНТ». Средняя стоимость мероприятия — 1967 рублей. Число новых гостей — 253 человек. Из этого следует, что средняя сумма продаж равна: 1967 * 253 = 497651 руб. Можно выделить две популярные радиостанции: «Русское радио» и «Европа +», которые позволят охватить большой сегмент потребителей. Ожидаемая эффективность радиорекламы подразумевает интенсивность звучания от 30 повторов роликов ежемесячно. Для этого нужно хорошо представить аудиторию радиостанции и создать качественный ролик, который привлечет внимание слушателя с первых звуков. Исходные данные для выбора радио с целью размещения рекламы (таб-лица 3.3). Таблица 3.3 — Данные для выбора радиостанции На основании данных таблицы 3.3 можно сказать, что охват аудитории и тарифы за размещение рекламы в разное время дня больше на радио «Евро-па+», чем на «Русском радио»; и охват аудитории на целевом рынке на «Евро-па+» больше, чем на радиостанции «Русское радио», что естественно очень важный показатель при выборе радиостанции, следовательно, эффективнее размещение рекламы на радиостанции «Европа+». Также стоит принять во внимание тот фактор, что наша целевая группа слушает именно эту радиостан-цию. Предлагается нестандартный подход к продвижению товаров ООО «Да-такрат-Иж» — это сотрудничество с сетью спортивных магазинов «Спортма-стер». Предмет сотрудничества: заключение соглашения, суть которого сво-диться к следующему — покупателю, приобретшему товар на сумму 30000 руб-лей и далее предоставляется возможность приобрести товары магазина ООО «Датакрат-Иж» со скидкой 10%. Покупателю прямо в организации вручается купон, в котором обозначена скидка на товары компании. Основными затратами на проведение данного мероприятия станет изго-товление купонов – для начала акции необходимо 1000 купонов. Затраты на изготовление данной партии купонов составят 6000 рублей. Срок действия данного соглашения один год. Посещаемость сети «Спортмастер» в г. Ижевск по данным официального сайта «www.sportmaster.ru» за декабрь 2019 года составила более 3,5 тысяч человек. Так, стоит отметить, что возможна организация сотрудничества с сетью магазинов «Экспедиция» (печать рекламы на обратной стороне кассовых чеков). Основное назначение ленты — использование её в качестве фискального документа, который отдают потребителю для подтверждения совершенной покупки. Реклама на кассовых чеках актуальна, когда покупатель забирает чек с собой. На лицевую сторону чека наносят текст и графику. Оборотную сторону кассового чека можно использовать как рекламную площадь: публиковать текст, фотографию или изображение — информировать клиентов о деятельности организации, оказываемых им услугах и контактах. Наиболее эффективны сообщения о скидках и рекламных акциях. Лента используется в торговом оборудовании:  кассовых аппаратах;  банкоматах;  терминалах сбора данных;  POS-терминалах. Преимуществами данного вида рекламы являются: адресная раздача потенциальному клиенту, увеличивается число просмотров, экономия на рекламных площадках. Далее представим экономичную эффективность от предлагаемых меро-приятий.

3.2. Оценка экономической эффективности мероприятий

Изменение выручки от внедрения предложенной системы лояльности в ООО «Датакрат-Иж», определим на основе анализа эластичности спроса. Дан-ные для анализа эластичности представлены в таблице 3.4. Таблица 3.4 — Объем покупок и средний чек в ООО «Датакрат-Иж» за 2019г. и плановый период Таким образом, за счет роста средней суммы покупки на 5,9% число по-купок снизится на 24,2%. Эластичность спроса на товары организации составляет: , (5) где Q – объем продаж, P — средний чек. Получим: Следовательно, при уменьшении средней суммы покупки на 1% их число возрастет на 4,1%. Внедрение системы лояльности предусматривает введение скидок от 3 до 10%, среднее снижение цен составит около 5%. Прогнозное изменение физического объема продаж вычисляется с ис-пользованием формулы: , (6) Изменение числа покупок составит: Следовательно, число покупок должно увеличиться на 20,5% в результате внедрения системы лояльности. Прогнозный объем продаж определяется следующим образом: (7) где Q0 – объем продаж в отчетном периоде Получаем: Qплан = 19968 * (1+20,5 / 100) = 24061 ед. Объем продаж в прогнозном периоде составит 24061 ед. Прогнозный уровень цены определяется следующим образом: (8) где Р0 – цена в отчетном периоде. Прогнозное значение среднего чека (с учетом скидки 5%): Рплан = 1340 * 0,95 = 1273 руб. Прогнозная величина средней покупки в компании снизится и будет со-ставлять 1273 руб. Прогнозный размер выручки составит: (9) где Вплан — прогнозный размер выручки Вплан = 24061 * 1273 / 1000 = 30630 тыс. руб. Прирост выручки составит: ∆В = 30630 — 24061 = 6569 тыс. руб. Таким образом, прирост выручки составит 6569 тыс. руб. в результате применения системы лояльности. Дополнительная прибыль от внедрения системы скидок определяется следующим образом: П=В-З, (10) где П – прибыль, В – размер выручки, З – сумма затрат. Переменные затраты организации составляют 37,5% себестоимости, с четом этого: ∆П = ∆В — ∆Зпер — Зпост = 6569 — 18989 * 0,375 * 20,5 / 100 — 96 = 5013 тыс. руб. Таким образом, прибыль организации увеличится на 5013 тыс. руб. за счет внедрения системы лояльности. Рентабельность данного мероприятия определяется с использованием показателей рентабельности продаж и затрат. Первый показатель рассчитывается при помощи формулы: (11) где Rпр – рентабельность продаж. Она составит: Следовательно, на каждые 100 рублей дополнительного дохода будет получено 76,3 руб. прибыли. Далее представим экономическую эффективность от внедрения рекламы на радио и телевидении. Эффективность рекламы на радио «Европа+»: Средний чек на одного нового гостя — 138 рублей. Число новых гостей — 315 человек. Отдача от рекламы составит: 315 * 138 = 43470 рублей Реклама магазина ООО «Датакрат-Иж», исходя из этих факторов будет размещена на телеканале «ТНТ» в 19.00, т.к. там большой охват аудитории, и на радио «Европа+» в 10.00. Реклама на телеканале «ТНТ» будет размещаться 4 раза в месяц в течение 2019г. Стоимость производства 1 минуты — 2500 руб. Продолжительность 15 секунд. Следовательно, за 15 секунд оплата составит 625 руб. Тогда сумма за год составит: 625 * 4 * 12 = 30000 руб. Реклама на радио размещается 3 раза в неделю. Стоимость производства 1 минуты — 150 руб. Продолжительность 20 секунд. Тогда сумма в год составит: Сумма 20 секунд = 150/3 = 50 руб. Сумма за месяц = 50 * 3 * 4 = 600 руб. Сумма за год = 600 * 12 = 7200 руб. Рассчитав затраты по всем видам рекламы, можно определить эффектив-ность каждого из них. Эффективность рекламы на телеканале «ТНТ»: Э = 497651 — 30000 = 467651 рублей. Эффективность рекламы на радиостанции «Европа+»: Э = 43470 — 7200 = 36270 рублей. Общий бюджет данной рекламной компании: Бр = С; то есть сумма всех затрат на изготовление и размещение всех видов ре-кламы — реклама на телевидении и радио. Бр = 30000 + 7200 = 37200 руб. Для определения эффективности проведения предлагаемых мероприятий необходимо рассчитать затраты и экономический результат по проекту. Себестоимость продаж рассчитана в таблице 3.5. Таблица 3.5 — Общий экономический эффект от проведения мероприятий В общем, по всем проведенным мероприятиям, затраты составят 133,2 тыс. руб. Эффективность мероприятий данного направления проявляется в увели-чении объема реализации товаров и услуг (объема продаж) и получении дополнительной прибыли. Общее изменение финансовых результатов представлено в таблице 3.6. Таблица 3.6 — Влияние внедрения системы лояльности на финансовые результаты организации Представим прогноз показателей прибыли в результате внедрения системы лояльности клиентов ООО «Датакрат-Иж» на рисунке 3.3. Рисунок 3.3. Прогноз показателей прибыли в результате внедрения системы лояльности Следовательно, в результате предложенных мероприятий объем продаж в 2019 году увеличится на 5650,2 тыс. руб. или 28,3%, при этом величина прибыли от продаж вырастет на 5517 тыс. руб. или в 6 раз. Таким образом, стимулирование сбыта через формирование системы лояльности позволит увеличить прибыль исследуемой организации, увеличить объемы продаж, что приведет к укреплению конкурентных позиций организации.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Целью настоящей курсовой работы была разработка рекомендаций по улучшению финансовой деятельности предприятия на базе возможного прогнозирования банкротства. Анализ деятельности был проведен на примере предприятия ООО «Да-такрат-Иж», которое занимается торгово-сервисной деятельностью. Экономические показатели деятельности компании показатели, что вы-ручка от реализации товаров и услуг снизилась в 2019 году по сравнению с 2018 годом на 1771 тыс. руб., или на 8,2%, что связано с сокращением спроса на товары и услуги предприятия. Ранее наблюдалось увеличение показателя на 6488 тыс. руб. или 42,5%. Себестоимость снизилась за 2018-2019гг. на 1656 тыс. руб., или на 8%. Темп снижения выручки превышает темп снижения себестоимости на 0,2%, что является отрицательной тенденцией. В 2019 году чистая прибыль составила 710 тыс. руб., что ниже показателя чистой прибыли 2018 года на 81 тыс. руб. Также, наблюдается снижение рентабельности продаж, которая составила в 2019 году 4,9% и снизилась за анализируемый период на 0,1 процентных пункта. Результаты анализа показали неудовлетворительную структуру баланса, о чем свидетельствуют показатели платежеспособности предприятия, не соответствующие нормативному значению. К тому же наблюдается их снижение. У предприятия в ближайшее время отсутствует реальная возможность восстановить платёжеспособность. Результаты диагностики банкротства показали, что наблюдается умень-шение коэффициента, рассчитанного по методике Альтмана и Савицкой. В це-лом можно сказать, что предприятие имеет устойчивое финансовое состояние, риск банкротства отсутствует. В связи с улучшением финансовой деятельности было предложено: — разработать систему лояльности клиентов, — совершенствовать рекламную деятельность. В общем, по всем проведенным мероприятиям, затраты составят 133,2 тыс. руб. По результатам произведенных расчетов можно сделать вывод, что предложенные мероприятия является экономически выгодными, а также эффективными в качестве повышения сбытовой деятельности организации. В результате предложенных мероприятий объем продаж в 2019 году увеличится на 5650,2 тыс. руб. или 28,3%, при этом величина прибыли от продаж вырастет на 5517 тыс. руб. или в 6 раз. Таким образом, предложенные мероприятия по выходу предприятия из кризиса позволят получить экономический эффект и окажут положительное воздействие на финансовое состояние ООО «Датакрат-Иж». Следовательно, задачи, поставленные в настоящей курсовой работе, ре-шены, цель достигнута.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Абдукаримов И.Т., Тен Н.В. Эффективность и финансовые резуль-таты хозяйственной деятельности предприятия: критерии и показатели их ха-рактеризующие, методика оценки и анализа // Социально-экономические явле-ния и процессы. – 2019. — № 5-6. – С. 11 – 21. 2. Алексейчева, Е.Ю. Экономика организации (предприятия): учебник для бакалавров / Е.Ю. Алексейчева, М. Магомедов. — М.: Дашков и К, 2016. — 292 c. 3. Анализ и диагностика средств финансово-хозяйственной функции деятельности граждан предприятия: учебное общества пособие уровня / А.Н. Савиных. — М.: КНОРУС, 2015. — 300 с. 4. Баскакова, О.В. Экономика предприятия (организации): учебник / О.В. Баскакова, Л.Ф. Сейко. — М.: Дашков и К, 2015. — 372 c. 5. Батуев М.В. Анализ финансового состояния //Аудит и финансовый анализ — 2018. — № 2. — С.51 6. Белобтецкий И.А. Прибыль предприятия. // Финансы. — 2017. — №3. — С.48 7. Варламова, Т.П. Финансовый менеджмент: учебное пособие / Т.П. Варламова, М.А. Варламова. — М.: Дашков и К, 2015. — 304 c. 8. Воронина, М.В. Финансовый менеджмент: учебник для бакалавров / М.В. Воронина. — М.: Дашков и К, 2016. — 400 c. 9. Гарнов, А.П. Экономика предприятия: учебник для бакалавров / А.П. Гарнов, Е.А. Хлевная, А.В. Мыльник. — Люберцы: Юрайт, 2016. — 303 c. 10. Герасименко, А Финансовый менеджмент — это просто: Базовый курс для руководителей и начинающих специалистов / А Герасименко. — М.: Альпина Паблишер, 2016. — 481 c. 11. Гинзбург А. И. Экономический источников анализ: Учебник для жизни вузов. 3-е изд. Стандарт третьего управления поколения. — СПб.: Питер, 2015. — 448 с. 12. Гончаров А. И. Финансовое общества оздоровление уровня предприятия: методология факторов и механизмы реализации органов // Финансы № 11. – 2018. – с. 68-69 13. Данилин, В.И. Финансовый менеджмент: категории, задачи, тесты, ситуации: учебное пособие / В.И. Данилин. — М.: Проспект, 2015. — 376c. 14. Дмитриева Е.Н. Как провести экспресс-оценку финансовой отчетности. // Финансовый директор. — 2019. — №11. — С.17-18. 15. Дроздов О.А. Система количественных показателей качества прибыли предприятия // Экономический анализ: теория и практика. – 2019. — № 17. – С. 22 – 28. 16. Екимова, К.В. Финансовый менеджмент: учебник для прикладного бакалавриата / К.В. Екимова, И.П. Савельева, К.В. Кардапольцев. — Люберцы: Юрайт, 2016. — 381 c. 17. Зайков, В.П. Финансовый менеджмент: теория, стратегия, организация / В.П. Зайков, Е.Д. Селезнёва, А.В. Харсеева. — М.: Вузовская книга, 2016. — 340 c. 18. Исик, Л. В. К вопросу об управлении финансовыми потоками фирмы / Исик Л. В. // Финансовый менеджмент. – 2018. – № 1. – С. 38-45. 19. Кандрашина, Е.А. Финансовый менеджмент: учебник / Е.А. Кандрашина. — М.: Дашков и К, 2015. — 220 c. 20. Климова Н.В. Оценка влияния факторов на показатели рентабельности // Экономический анализ: теория и практика. – 2017. — № 20. – С. 50 – 54. 21. Ковалев, В.В. Финансовый менеджмент. Теория и практика / В.В. Ковалев. — М.: Проспект, 2015. — 1104 c. 22. Ковалев, В.В. Финансы организаций (предприятий): учебник / В.В. Ковалев. — М.: Проспект, 2016. — 352 c. 23. Кокин, А.С. Финансовый менеджмент: учебное пособие / А.С. Кокин, В.Н. Ясенев. — М.: ЮНИТИ, 2016. — 511 c. 24. Коршунов, В.В. Экономика организации (предприятия): Учебник и практикум для прикладного бакалавриата / В.В. Коршунов. — Люберцы: Юрайт, 2016. — 407 c. 25. Макарьева В.И. О рентабельности и путях ее повышения. // Налоговый вестник. – 2019. — № 7.- С. 6 – 12. 26. Максимов Е.И. Финансовый анализ как инструмент эффективного управления // Финансы. — 2018. — № 19. — С. 12−16. 27. Мудунов А.С., Цахаева К.М. Показатели прибыли и рентабельности предприятия и их анализ // Вопросы реструктуризации экономики. – 2017. — № 2. – С. 31 – 34. 28. Незамайкин, В.Н. Финансовый менеджмент: учебник для бакалавров / В.Н. Незамайкин, И.Л. Юрзинова. — Люберцы: Юрайт, 2016. — 467 c. 29. Пласкова, Н.С. Анализ финансовой отчетности: учебник / Н.С. Пласкова. — М.: Эксмо, 2015. — 384 с. 30. Романова Л. Е., Давыдова Л. В., Коршунова Г. В. Экономический анализ: Учебное пособие. — СПб.: Питер, 2015. — 336 с. 31. Соколова Н. А., Томшинская И. Н. Бухгалтерская финансовая отчетность: Экспресс-курс. — СПб.: Питер, 2015. — 240 с. 32. Сулейманова Д.А., Ахмедов Л.А. Комплексная оценка и анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятии // Проблемы современной экономики. – 2018. — № 4. – С. 127 – 130. 33. Толпегина О.А. Показатели прибыли: экономическая сущность и их содержание. // Экономический анализ: теория и практика. – 2018. — № 20.- С. 6 – 12. 34. Фадеева Т.А. Оценка финансового состояния организации // Налоговое планирование. – 2019. — № 4.- С. 3 – 8. 35. Финансовый менеджмент: учебное пособие / Л.А. Мочалова, А.В. Касьянова, Э.И. Рау. — М.: КНОРУС, 2016. — 384 с.